前言:本站為你精心整理了消費金融激活研究范文,希望能為你的創作提供參考價值,我們的客服老師可以幫助你提供個性化的參考范文,歡迎咨詢。
(一)推動消費金融發展的客觀基礎
對于轉型期的我國而言,目前推動和發展消費金融的客觀基礎已經具備:第一,城鄉蘊藏巨大的金融消費需求潛力。我國人口基數龐大但最終消費率不高,2010年與發達國家相比,消費率要低30多個百分點,與歷史相比。消費率還有15—2O個百分點的提升空間。這為消費金融釋放巨大的潛力。第二,居民收入增加助推了消費金融服務。根據凱恩斯消費理論,收入為消費需求的決定性因素。近10年居民收入增長每年都超過了GDP年均增速。隨著居民邊際消費傾向的提高,消費金融將在驅動當期消費性支出中更有作為。第三,城鎮化發展成為促進消費金融動因。到2011年我國城市化率已達51.37%。據有關機構測算,預計到2020年中國的城鎮化率將達到62%一63%。城市化水平每提高一個百分點,將拉動最終消費增長約1.6個百分點(遲福林,2012)。這是支撐消費金融釋放的最大拉動因素。第四,老齡化背后提供廣闊消費金融空間。據《聯合國人R展望》統計,到2015年我國勞動年齡人R停止增長并隨后轉為負增長,撫養比將出現拐點。中老年的當期消費必然會在未來的消費市場中占據重要的位置,這為消費金融提供廣闊的市場空間。
(二)激活消費金融潛力的可選路徑
依據馬斯洛的需求理論,在解決物質基礎之后,追求有質量、有尊嚴的生活,實現自我價值,而不是總在為生活做準備和積累的生活已成為“大消費時代”的主旋律。面對這一難得機遇。金融機構激活消費金融服務潛力,除了鎖定潛在的有穩定收入的中低端個人客戶目標群外,有以下幾條可選新途徑:1.以消費信貸激活消費金融為出發點。適當的消費信貸投放是激活消費金融發展的動力。金融應對消費行為提供全過程服務,在個人消費需求與現實支付能力之間搭起一座橋梁,以創新消費信貸方式,鼓勵消費信貸信用化,發展分期付款等消費模式,來改變居民尤其是青年人的消費觀念,將未來收入轉化為現期收入,為合理提前釋放居民的潛在需求提供金融服務支持。2.以尋找撬動未來消費金融為新支點。準確感知消費行為的變化才能拓寬消費金融市場。未來幾年,必須重新認識眼中曾經熟識的“消費者背影”,努力找到啟動未來消費金融的新支點。有關人士指出,未來的消費者其消費趨勢有八個關鍵詞:老齡化、更加富有、女性、城市化、時刻連通、網絡一代、移動中、社區的力量、缺乏耐心(李少卿。2011)。變化正在發生,金融機構應該用新的方法來吸引未來消費者:挖掘老齡化背后的消費亮點,激活城市化末端的消費神經,創新“Z一代”的金融消費產品,牽住“動起來”的網絡消費者。3.以差異化的消費金融服務為制高點。促進消費的金融服務主要體現在支付服務功能上。美國學者默頓和博迪(1995)、圖法諾(2009)認為,從功能方面人手,廣義的消費金融才能得到最好的詮釋。即消費金融必須具備支付功能、風險管理功能、借貸功能和儲蓄/投資功能。富有成長性的消費金融服務模式最終呈現出某種“不約而同”的一致性,但差異化服務往往成為占領市場重點和經營制高點的致勝法寶。4.以培育“藏富于民”消費金融為增長點。推進收入分配改革是“藏富于民”的必經之路。在國家富裕的同時,實行包括結構性減稅、增加工資性收入的分配改革,優化財政支出結構,把更多資金投向教育、醫療、社保、保障房以及文化消費供給等公共服務領域,可提升居民的消費預期能力。所以,實現“藏富于民”和推進公共服務均等化的過程,其實也是培育消費金融增長點的過程。
消費金融風險服務的安全邊際
(一)消費金融微觀風險的邏輯判斷
消費金融的核心內容是“負債消費”,主要表現形式是消費信貸。要讓人們從觀念上普遍接受“寅吃卯糧”的消費信貸,必須敏銳洞察目前消費金融服務中存在的以下幾種微觀風險:一是個人征信系統不健全,防范風險能力低。個人消費信貸風險主要來自借款人的還款能力與個人信用風險。由于我國尚未建立有效的個人信用制度,信息共享不暢,借款人提供的資料只能表明當期情況。對未來預期支出不可測,使得銀行防范風險的能力降低。二是銀行管理手段乏力,容易催生潛在風險。目前,國內商業銀行往往只憑借款人身份證明、個人收入證明等比較原始的征詢材料對個貸進行判斷和決策。對借款人的個人信用、資產負債狀況等,缺乏正常征詢渠道,加上金融服務跟蹤監督滯后。極易催生潛在風險。三是二級市場發展滯后,常釀成流動性風險。經濟下行使抵押物變現渠道收窄,貸款擔保形同虛設。一旦個人消費貸款發生不良風險,銀行通常會把貸款的抵押物作為第二還款來源,但由于我國消費品二級市場交易不規范,抵押物難以變現,往往導致商業銀行流動性風險。四是盲目發放消費信貸,無形埋下風險隱患。目前各金融機構為搶占市場份額,大力發展個人消費信貸業務。實施過程中,不少銀行擅自降低貸款標準,盲目對高風險、低信用的客戶提供消費貸款,無形中造成新一輪的風險積聚,不利于消費信貸業務的健康發展。
(二)消費金融服務的安全邊際控制
首先,理性把好信用消費的安全邊界。從經濟學的角度看,消費金融這樣的虛擬經濟是為刺激經濟發展服務的,合理的邊界存在于實體經濟與虛擬經濟之間的互動中。如果虛擬經濟的膨脹速度遠快于實體經濟,那么虛擬經濟就極可能導致類似次貸危機的發生(陸志明,2009)所以,只有合理的適度的信用消費,才能有利于擴大內需促進發展并實現金融業的安全可控。其次,嚴格監管消費貸款的生命周期。消費金融的風險管理通常貫穿貸款生命周期的所有階段,通過對貸款政策制定和產品設計、貸款申請與審批、貸款帳戶的管理和逾期貸款的催收等要素的監管可以有效控制風險。貸款前,要嚴把貸款準入關,盡可能占有詳細且經過核實的客戶資料;貸款后,應對客戶貸款賬戶進行持續監測,及時對逾期賬戶提出預警催收,以降低違約的概率。再次,積極探索客戶差異化服務對策。消費金融的服務群主要是有穩定收入的中低端個人客戶,服務中要依據大數定律對風險控制作出判斷。同時要敢于采取差異化服務,培育和拓展;風險低、潛力大、信用好的高端個人客戶群體。這些人預期收入高,較注重自身的社會聲譽和個人信譽,業務風險更易控制。最后,提高擔保對消費金融的參與度。擔保機構是消費金融服務體系中不可或缺的參與機構,為消費金融的發展提供專業化的風險防范和風險分散服務。在具體的操作過程中,擔保機構必須對自身承擔的消費金融信用風險進行有效管理,對可能發生的風險隨時保持充分的補償能力,在保證自身經營安全的前提下對消費金融提供有力的擔保(楊勝剛等,2011)。